Plus Ultra Holanda | Derecho de activos digitales

El 24 de septiembre de 2025 la Superintendencia Financiera emitió una advertencia a los consumidores de servicios de activos digitales en los Países Bajos. Advirtió que el proveedor de servicios de criptoactivos MEXC Global («MEXC») no tenía la autorización requerida para poder prestar sus servicios. También consta que no estaba inscrita en ningún registro mercantil y que por ende se desconoce su domicilio. Advirtió a los inversionistas que esta situación presenta graves riesgos. Tras la quiebra forzada en julio de 2026 del proveedor Knaken y la desaparición de 7 millones de euros de fondos de sus clientes, esa advertencia asume más importancia por los nuevos detalles que surgieron en 2026 relativos a MEXC.

MEXC ofrece sus servicios a nivel mundial. Custodia activos digitales para sus clientes, convierte los activos digitales a moneda corriente o a otros activos digitales, recibe y entrega pedidos de activos digitales para sus clientes y gestiona una plataforma de compraventa de activos digitales. Aborda de manera activa a los consumidores holandeses a través de, entre otras cosas, campañas por las redes sociales y el patrocinio de un congreso holandés de cadena de bloques. No obstante, como no dispone de la debida autorización, está ofreciendo sus servicios en Holanda de manera ilegal.

Los proveedores de servicios de activos digitales deben por ley obtener la autorización para poder prestar sus servicios. Esa ley es el Reglamento 2023/1114 relativo a los mercados de criptoactivos que entró en vigor en diciembre de 2024 en la Unión Europea («U.E.») y fue transpuesto al ordenamiento jurídico de cada Estado miembro. Esta ley requiere que los proveedores de servicios de activos digitales tengan la autorización de la autoridad administrativa competente del país de su domicilio o de otro país de la U.E. Los proveedores tienen que cumplir normas estrictas, que incluyen segregar los activos de los clientes, prevenir el blanqueo de capitales y los conflictos de intereses, así como facilitar información honesta y someterse a la vigilancia continua por la autoridad administrativa competente. El cumplimiento de las normas es costoso para los proveedores. El objetivo del Reglamento es mejorar la calidad tanto del sector de los activos digitales como de la protección del cliente inversionista.

La Superintendencia advierte que los inversionistas corren demasiados riesgos. El proveedor ofrece productos muy riesgosos que pueden causar grandes pérdidas para los inversionistas. Como se desconoce el domicilio social y la persona jurídica que está detrás de MEXC, no se puede verificar, por ejemplo, si gestiona con cuidado los activos de sus clientes. Tampoco se puede verificar qué posición tendrá el cliente si MEXC llegara a tener problemas económicos, siendo su riesgo mayor que pierda toda su inversión. También puede pasar lo mismo que les pasó a los clientes del proveedor de servicios de activos digitales holandés Knaken: una quiebra forzada por la desaparición de 7 millones de fondos de sus clientes.

A mediados de junio de 2026 quedó claro que MEXC se va de Holanda. En esa fecha sus clientes recibieron un correo electrónico que su plataforma va cerrar sus cuentas a partir del 23 de octubre de 2026, ya que la plataforma no cumple con las normas europeas para prestar servicios de activos digitales. Según reportan — y en vista de la advertencia del 2025 de la Superintendencia Financiera — es mejor que los clientes no esperen hasta octubre de 2026 por las siguientes razones.

MEXC nunca ha tenido sus papeles en regla. Durante todo este tiempo ha operado sin la debida autorización. Ni siquiera estaba inscrito en el Banco Central de los Países Bajos (De Nederlandsche Bank), la autoridad que anteriormente aprobaba la inscripción de los proveedores.

Anteriormente, hasta finales de 2024, cada Estado miembro de la U.E. tenía su propio sistema de autorización y normas nacionales. Hasta esa fecha en los Países Bajos la autorización prescrita para ofrecer los servicios de activos digitales se conseguía a través de la inscripción en el Banco Central. Para poder ofrecerlos en otros Estados miembros de la U.E., tocaba solicitar la autorización a través de la inscripción en cada Estado miembro donde deseaban ofrecerlos y en cada Estado era otro proceso.

Todo cambió cuando el 30 de diciembre de 2024 entró en vigor el Reglamento relativo a los mercados de criptoactivos. Desde entonces una sola autorización europea prescrita por el Reglamento reemplaza todas esas inscripciones nacionales anteriores. El proveedor de servicios de activos digitales presenta su solicitud de autorización ante la autoridad administrativa competente del Estado miembro de la U.E. de su domicilio, que en el caso de los Países Bajos es la Superintendencia Financiera (Autoriteit Financiële Markten). Esa única autorización europea le permite ofrecer sus servicios de activos digitales en todos los 30 Estados miembros del Espacio Económico Europeo (27 de la U.E. más Islandia, Liechtenstein y Noruega).

Dicho Reglamento les dio tiempo a los proveedores que disponían de la autorización nacional antigua para solicitar la autorización europea durante un período transitorio. Ese período terminó el 1 de julio de 2026. A partir de esa fecha los proveedores que no dispongan de la autorización europea, ya no estarán autorizados para servir a sus clientes en la U.E. No todos lograron obtener la autorización europea a tiempo. A finales de junio de 2026 apenas 67% de los proveedores en los Países Bajos tenía la autorización europea. El cumplimiento de los requisitos para obtener la autorización es costoso para los proveedores. Especialmente para los pequeños los gastos relativos al cumplimiento pueden hacer que sus servicios no sean rentables. Según la Autoridad Europea de Valores y Mercados, de las aproximadamente 3000 solicitudes, apenas 210 recibieron la autorización.

Según el artículo del 25 de junio de 2026, miles de proveedores, entre ellos MEXC y Binance, van a salir de Europa por no tener la debida autorización. El cumplimiento de los requisitos para mantener la autorización es demasiado costoso para muchos, por eso abandonaron sus actividades en Holanda. Como viene advirtiendo la Superintendencia Financiera, MEXC nunca obtuvo dicha autorización. El proveedor tampoco ha dado a conocer si tiene una solicitud pendiente o intenciones de presentarla en otro país europeo. Binance presentó una solicitud ante la Superintendencia Financiera de Grecia, pero sin resultado, por lo que canceló su solicitud. Binance dice que va a intentar en otro país europeo.

Reporta el sector que MEXC escogió la fecha de 23 de octubre de 2026 para su cierre sin saber por qué tan tarde. Para los usuarios de su plataforma el riesgo de esperar hasta esa fecha es que, como la Superintendencia ya ha emitido una advertencia a finales de 2025, dicha autoridad puede tomar más medidas administrativas, tales como sanciones económicas u órdenes de cese y desistimiento. A partir del 1 de julio de 2026 — ya transcurrido el período transitorio — la Superintendencia tendrá más razones para tomar dichas medidas. La ley le permite tomar medidas más pesadas contra proveedores no autorizados, incluso bajar sitios web.

Otro riesgo es que antes de cerrar el 23 de octubre de 2026 MEXC también podrá limitar retiros o depósitos, como hizo Knaken antes de su quiebra. Eso suele ocurrir cuando los proveedores salen del mercado, más aún cuando muchos de los clientes sacan sus fondos simultáneamente. No hay autoridad administrativa que pueda prevenir eso. Otro riesgo peor es que en caso de sospecha de irregularidades con los fondos de los clientes, la Fiscalía puede intervenir e incoar una investigación criminal, como le pasó a Knaken que terminó en una quiebra forzada.

Según reporta el sector, MEXC nunca dio protección al cliente. Por ejemplo, se desconoce si el proveedor segrega sus propios activos y los de sus clientes. Además, se desconoce su lugar de domicilio y la entidad que está detrás de MEXC. Según la Superintendencia Financiera, los clientes corren demasiado riesgo de perder toda su inversión. Para tener mayor seguridad es mejor que los clientes cambien a otro proveedor autorizado lo más pronto posible. En el registro de la Superintendencia Financiera pueden verificar cuáles proveedores en Holanda disponen de la autorización europea.

Contáctenos si desea más información, traducciones, asesoría o asistencia en relación a los servicios de activos digitales en Holanda. No solo hablamos el idioma holandés, sino que también tenemos experiencia en asistir a víctimas en presentar y tramitar sus reclamaciones con las autoridades holandeses.